В 2003г. положение вещей практически не изменилось. Также стоит отметить тот факт, что до сегодняшнего дня некоторые федеральные законы, которые содержат нормы, регулирующие отношения, касающиеся недвижимости, имеют разные дефиниции, и различным способом решают одни и те же правовые вопросы. Все это способствует увеличению административных издержек, которые являются неотъемлемой составляющей любого ипотечного кредита.

Тормозит развитие ипотечного кредитования и неразвитость инфраструктуры рынка жилья и жилищного строительства. Как правило, участниками жилищного рынка являются компании-застройщики, производители материалов для ремонта и строительства, банки, страховые компании, оценочные агентства, риэлтерские агентства. При наличии всех этих структур, в Российской федерации не отлажена технологическая схема их взаимодействия друг с другом. Вследствие этого, эффективность системы в целом весьма низкая. Из этого также вытекает повышение расходов при совершении сделок.

И, конечно же, не стоит забывать и про психологический фактор, в особенности национальная идея большинства населения России о нежелании жить взаймы. Ведь, как известно, берешь чужие деньги, а отдаешь свои.